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Esplora i diversi tipi di broker nel mercato FX e scopri come AvaTrade opera come Market Maker affidabile, offrendo ai trader accesso e supporto affidabili.
Fondata nel 2006
8,7 milioni di utenti
Mercati multipli
Come trader individuale, non hai accesso diretto alle sale di negoziazione o alle aree di negoziazione di alcuna borsa finanziaria. Il mercato forex non ha una sede di negoziazione fisica, ovunque tu sia, è lì che si trova il mercato. Il mercato FX è una rete globale di computer che collega tutti i partecipanti al mercato. L'accesso al mercato del trading forex può avvenire solo tramite i broker. I broker Forex svolgono un ruolo essenziale nella vita di qualsiasi trader.
Non tutti i broker forex sono uguali. Esistono differenze nella struttura e nelle funzioni di ogni broker forex, soprattutto per quanto riguarda i singoli trader. Ecco perché esistono diverse tipologie di broker nel mercato FX.
Ora esamineremo più nel dettaglio queste diverse tipologie di broker, esaminando i pro e i contro di ciascun modello di intermediazione.
La maggior parte dei trader al dettaglio sul mercato forex opera con la categoria di broker noti come broker dealing desk o market maker. Questi tipi di broker sono chiamati market maker perché "creano il mercato" per i trader al dettaglio. Il trading sul Forex sul mercato interbancario richiede molta liquidità. I trader al dettaglio non hanno accesso al tipo di finanziamento che genererebbe tale bacino di liquidità.
È qui che entrano in gioco i market maker, come noi. Costituiscono un ponte tra il mercato interbancario e i trader forex al dettaglio. Lo fanno acquistando grandi posizioni dai fornitori di liquidità, che vendono ai clienti al dettaglio in pacchetti di dimensioni che possono essere ospitati dai loro piccoli conti.
In questo modo, il broker crea un nuovo mercato, a parte quello di origine, che si adatta alle posizioni di liquidità del trader. In sostanza, stiamo prendendo in considerazione l'altra parte della transazione. Il processo appena descritto viene svolto interamente nel reparto dealing desk del broker. Ecco perché questa categoria di broker è nota come broker dealing desk. L'esecuzione degli ordini dei trader avviene internamente.
I vantaggi di questo tipo di configurazione sono molteplici. Tra questi:
Le società di brokeraggio Straight-Through Processing (STP) sono anche note come broker Direct Market Access (DMA). Questi broker offrono ai loro trader accesso diretto al mercato interbancario dei cambi, dove la determinazione dei prezzi e l'esecuzione sono gestite dalle grandi banche che agiscono come fornitori di liquidità. La loro offerta di prodotti è rivolta principalmente ai trader professionisti che hanno l'esperienza e la liquidità necessarie per gestire i grandi volumi di trading eseguiti a livello interbancario. Per operare in questo modo è necessario un capitale molto più elevato.
Anche i broker ECN (Electronic Communications Network) trasmettono gli ordini dei loro clienti al mercato interbancario, ma non li canalizzano necessariamente ai fornitori di liquidità. A volte trasmettono gli ordini ad altri operatori del mercato interbancario FX che possono usufruire di queste offerte, come i prime broker. Tutti i broker ECN sono broker STP (Straight-through processing), ma non tutti i broker STP sono broker ECN.
Il trading su piattaforme ECN o STP richiede un ingente esborso di capitale, il che aumenta la barriera all'ingresso. Questi broker tendono a fornire quotazioni di prezzo da diverse fonti, con spread variabili.
AvaTrade è considerato un "Market Maker", con un proprio dealing desk interno. Questo perché crea il mercato e gestisce tutte le tue operazioni per te. Questo comporta molti vantaggi. Poiché i market maker forniscono prezzi internamente, in relazione al costo di tali posizioni come sostenuto sul mercato interbancario FX, gli spread possono essere mantenuti il più bassi possibile e possono rimanere fissi.
Inoltre, poiché il market maker è un'unica fonte per i prezzi e le esecuzioni, il broker può collocare i server di esecuzione vicino agli hub di trading del mercato (Londra o New York). Questa collocazione riduce la latenza (ovvero il tempo necessario per trasmettere i dati dal front-end del trader al back-end e di nuovo alla stazione del trader). Una latenza inferiore garantisce esecuzioni più rapide.
Queste esecuzioni possono diventare ancora più veloci se si utilizza un server privato virtuale. In questo caso, il computer del trader può essere collegato al server remoto del broker, eliminando così fattori dal lato del trader che potrebbero ritardare le esecuzioni, come connessioni Internet lente. Utilizzare un market maker che offre anche ai clienti un VPS forex è una soluzione se si desiderano esecuzioni più rapide o è anche possibile noleggiarne uno, soprattutto se si intende impegnarsi nel trading automatizzato tramite EA su MT4.
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A volte, broker come AvaTrade effettuano operazioni di copertura esternalizzandole a fornitori di liquidità terzi. Questo è un modo per i broker di gestire il proprio rischio e la propria esposizione, proprio come farebbe un trader. Questo processo è gestito dal dealing desk interno e non influisce in alcun modo sul trader, se non garantendo un'esperienza di trading fluida e senza intoppi, in cui tutte le posizioni saranno aperte rapidamente e come richiesto, senza slittamenti.
Ci sono molte ragioni per scegliere un broker come AvaTrade. AvaTrade ha una solida e solida esperienza nell'esecuzione degli ordini e nella soddisfazione del cliente, come dimostrano i numerosi premi vinti nel corso degli anni. AvaTrade si impegna al massimo per offrire un servizio a valore aggiunto, che include prodotti e strumenti come la pluripremiata app AvaTrade, AvaSocial e la funzione di protezione dalle perdite AvaProtect™.
Quali sono i vantaggi di utilizzare un broker market maker?
Poiché i market maker operano dalla parte opposta rispetto alle operazioni dei loro clienti, ciò aumenta notevolmente la liquidità. Può anche garantire ai trader che le loro posizioni vengano aperte rapidamente quando piazzano operazioni. I market maker stabiliscono anche i propri spread e, data la forte concorrenza in questo settore, questi spread sono spesso molto vantaggiosi. Il broker market maker fornisce inoltre ai clienti un software di trading gratuito e spesso i suoi movimenti di prezzo non sono volatili come quelli quotati sulle reti ECN o STP.
Quali sono i vantaggi dell'utilizzo di un broker ECN?
Poiché un ECN trasmette tutte le sue operazioni alle istituzioni da cui riceve i prezzi, il rischio di manipolazione dei prezzi è minimo. È anche possibile ottenere spread eccellenti dal broker ECN durante i periodi di elevata liquidità. In alcuni casi, è possibile ottenere spread pari a zero sulle coppie più liquide come EUR/USD, USD/JPY o GBP/USD. Anche quando c'è uno spread, questo è spesso piuttosto basso, poiché il broker ECN ottiene i suoi prezzi da diverse fonti. Anche gli scalper possono ottenere risultati migliori con un broker ECN perché i loro prezzi tendono a essere più volatili.
Quali sono i vantaggi di utilizzare un broker STP?
Il broker STP offre molti degli stessi vantaggi del broker ECN. In genere, offre spread molto competitivi poiché riceve i prezzi direttamente dal mercato interbancario. Inoltre, non offre quasi nessuna possibilità di manipolazione dei prezzi perché non interagisce mai con le operazioni dei propri clienti. I broker STP sono anche i più propensi a non offrire commissioni e slippage positivi, o prezzi migliori di quelli quotati. Infine, i broker STP in genere non hanno restrizioni su scalping, hedging, news trading e trading ad alta frequenza.